耶律德光确实能干，而且还有一个哥哥没有的优点，特别听妈妈的话。
公元934年9月，耶律德光见到了后唐明宗女婿石敬瑭的人，原来石将军起兵造反，被后唐的军队围困太原动弹不得，派人来契丹求救。耶律德光很兴奋，直觉告诉他，一个介入原纷争的绝佳机会出现了。不过，照例得先征得妈妈的同意。述律氏也吃不准，就请巫师算了一卦。结果算的是大吉，妈妈同意了救援行动。
契丹大举南下，太原击败了后唐的军队。晚上，石敬瑭亲自来到契丹的军营见耶律德光，两人相见恨晚，谈得很投机。耶律德光也很够意思，当即表态，“既然我不远千里过来帮你，这个忙我一定会帮到底。”
所谓帮到底，就是册封石敬瑭为原的皇帝。老石感动得老泪纵横，扑通一声跪倒地，顾不得一张老脸，对着这个远道而来的年轻人连叫了好几声“爹”。
很快，石敬瑭晋城走完了登基仪式，选黄道吉日赶赴京师洛阳。临别的时候，耶律德光说，“大事已成，我就不跟你们去洛阳了。但你管放心，我会一直呆这儿，等你安全到达洛阳以后，我才会回去。”说完，脱下自己的白色貂皮大衣披干儿子的身上，拉着他的手又补充了一句，“子子孙孙无相忘！”
当然，耶律德光的忙不是白帮的，他从原拉走了大量钱财物资，燕云十州的土地和人民也从此划进了契丹的版图。
离开的时候，他还顺便抓走了幽州守将赵德钧及其养子赵延寿。赵家父子并没有对契丹军动大规模抵抗，惹他生气。相反，赵德钧实行的是“不抵抗”政策，还主动找人去联络耶律德光，因为他有着跟石敬瑭一样大的野心。但耶律德光拒绝了，他指着门外的大石头说，“我已经答应了石敬瑭，现要我改立别人，除非这块石头烂掉。”为了保护石敬瑭的皇朝，耶律德光带走了赵家父子。
实际上，石赵两家都是皇亲国戚。赵德钧的养子赵延寿也是后唐明宗的女婿，娶的是兴平公主。赵延寿人长得很漂亮，是当时公认的美男子，也懂点诗书，曾担任后唐枢密使。到了契丹以后，美男子照样受重用，第二年被封为燕王。
公元938年，耶律德光改国号为大辽。
后晋和大辽的关系很好，亲如一家人，直到石敬瑭驾崩。但老石的儿子石重贵上台后，表示只愿意称臣，不愿意再当耶律家的干孙子，跟辽国的关系闹得很僵。耶律德光带兵南下兴师问罪，但被李守贞打回去了。
不愿服输的耶律德光第二年又来了，形势对辽军很有利，晋军的主力部队被包围，而且断水了，打井打不出水来，打出来的全是泥浆，只能用布条绞着泥浆挤点水喝。耶律德光坐车大声喊道，“晋军的主力全部这儿，将他们打败就可以取得原了。”
不过，那天老天爷帮了晋军的忙，刮起了大风，刮得人都睁不开眼睛。集结逆风向的辽军输得很惨，耶律德光连自己坐的车子都丢了，只骑了一头骆驼狼狈逃脱了。回去以后，每个大将都吃了一顿板子，只有漂亮的赵延寿没有。不仅没有打他屁股，耶律德光还放出话来，如果下次消灭后晋，一定改立赵延寿当原的皇帝。耶律德光实很狡猾。
公元947年，耶律德光率军南下，再次包围了晋军的主力部队。这一次，没有奇迹出现。吃完了所有的粮草之后，晋军主帅杜重威举军投降。原沦陷，晋国一成了大辽国的地盘。
这里面，赵延寿的功劳不小。为了讨好耶律德光，他带领前锋部队，原疯狂杀人放火，抢东西给述律氏送礼。
但光讨好没有用。45岁的耶律德光坐上金殿后，现原当皇帝原来可以很过瘾，金银财宝和美女多得数不胜数，汉人臣服自己脚下不敢抬头仰视，感觉实太好了。为什么要对一个汉人小儿兑现诺言呢？
可怜的赵延寿又不敢明说，就托人上书要做皇太子。耶律德光的答复是，“燕王想要什么，我能给的我一定会给。即使他要我的皮肉，我也可以割下来给他。不过，我听说皇太子是天子的儿子，我说了也不算呀。”
可惜，美好的感觉并没有持续多久。辽人四处“打草谷”的坏习惯，终于激起了原汉人的强烈反抗。虽然主力部队全部投降了，但原的老姓并没有屈服，各路武装纷纷起来抗击辽国侵略者，辽兵的小股部队各地相继被汉人歼灭。耶律德光急了，“我没想到国人这么难制。”只好下令撤离原。
但因为着急生气，耶律德光也落下了病根。走到栾城杀胡林的时候，口吐鲜血，一命呜呼。
述律太后得知儿子病重的消息后，从上京传来懿旨，“生要见人，死要见尸。”这道命令难坏了随行的武大臣和太医，当时正是夏天，运回辽国上京还不得臭气熏天？
还好，一位御厨出了个主意，干脆把皇帝做成“羓”。原来，北方游牧民族喜欢吃牛羊肉，赶上夏天肉吃不完的时候，牧民们就会把牛、羊的内脏掏空，用盐卤上，做成不会腐烂的“羓”，相当于原地区的“腊肉”。
于是，耶律德光被做成了“帝羓”。妈妈的命令让他变成了国历史上仅有的一个木乃伊皇帝。